量化研究 · 第 2 章 金融术语体系
文档摘要
量化研究 · 第 2 章 金融术语体系 章节摘要:本章是全教程的术语底座。量化研究建立在金融市场的语言之上——不懂「一级市场/二级市场」「股/债/期/衍」「PMI/CPI/社融」「PE/PB/ROE」,后续的方法论与策略就成了空中楼阁。本章把 quant-wiki 的金融术语精选成四个体系:市场与交易机制(交易所、订单类型、撮合、涨跌停);金融工具(股票、债券、期货、期权、衍生品);经济指标与政策(宏观经济指标、货币政策、财政政策);财务指标与估值(盈利能力、成长性、估值乘数)。每一节都从「是什么」讲到「量化研究里怎么看」,为后续的策略与因子章节铺好术语地基。素材来自 docs/basic/finance。
量化研究 · 第 2 章 金融术语体系
章节摘要:本章是全教程的术语底座。量化研究建立在金融市场的语言之上——不懂「一级市场/二级市场」「股/债/期/衍」「PMI/CPI/社融」「PE/PB/ROE」,后续的方法论与策略就成了空中楼阁。本章把 quant-wiki 的金融术语精选成四个体系:市场与交易机制(交易所、订单类型、撮合、涨跌停);金融工具(股票、债券、期货、期权、衍生品);经济指标与政策(宏观经济指标、货币政策、财政政策);财务指标与估值(盈利能力、成长性、估值乘数)。每一节都从「是什么」讲到「量化研究里怎么看」,为后续的策略与因子章节铺好术语地基。素材来自 docs/basic/finance。
学习目标
阅读完本章,你应当能够:
- 说清市场与交易机制的关键概念(订单类型、撮合、做空、涨跌停)。
- 区分四类金融工具(股、债、期、衍)及其量化属性。
- 列举核心宏观经济指标与政策工具及其对市场的影响。
- 用财务指标与估值乘数(PE/PB/ROE/ROA)刻画一家公司。
- 理解术语在后续因子与策略章节中的角色。
核心概念速览
金融术语是量化研究的「词汇表」:看懂市场结构,才能构造因子、读懂策略。
子章节导航
01 市场与交易机制
交易所、一级/二级市场、订单类型(市价/限价)、撮合、做空、涨跌停、滑点与成本。
02 金融工具:股、债、期、衍
股票、债券、期货、期权、互换的结构、风险与量化属性。
03 经济指标与政策
GDP、CPI/PPI、PMI、社融、利率、汇率、货币与财政政策及其市场影响。
04 财务指标与估值
盈利能力(ROE/ROA)、成长性、偿债能力、估值乘数(PE/PB/PS/EV-EBITDA)。
子章节之间的逻辑关系
第 1 节(市场机制) ──► 第 2 节(金融工具) ──► 第 3 节(经济指标) ──► 第 4 节(财务与估值) │ ▼ 下一章(第 3 章 概率统计与量化基础)
前置知识与后续延伸
前置知识:
- 第 1 章(量化知识体系与学习地图)
后续延伸:
- 第 3 章(概率统计与量化基础)
- 第 7 章(组合优化与风险管理,估值/财务指标会反复出现)